넷플릭스 “워너브러더스 이사회 결정 환영…인수합병 신고서 제출”
워너브러더스 디스커버리(이하 워너브러더스)가 파라마운트 스카이댄스(이하 파라마운트) 측의 수정된 인수 제안을 또다시 거부했다.
7일 블룸버그 통신과 CNBC 방송 등 미 언론에 따르면 워너브러더스 이사회는 이날 주주들에게 보낸 서한에서 파라마운트의 주식 매입 제안을 거부하고 넷플릭스와의 기존 계약을 고수할 것을 만장일치로 권고했다.
워너브러더스 이사회는 파라마운트의 최신 제안이 넷플릭스와 720억달러(주당 27.75달러)에 워너브러더스의 스튜디오·스트리밍 사업을 거래하기로 한 기존 계약보다 “열등하다”는 입장을 재확인했다.
이사회는 특히 파라마운트의 인수 자금 조달에 500억달러 이상의 차입이 필요하다는 점을 지적하면서 역사상 최대 규모의 차입매수(LBO)가 성사될 수 있을지 불확실하다고 우려했다.
이사회는 “넷플릭스 합병안의 확실성과 비교할 때, 파라마운트의 제안은 특히 막대한 차입 규모와 기타 조건들로 인해 거래가 성사되지 않을 위험을 높인다”며 “파라마운트의 재무 상태 변화나 산업·금융환경 변화는 이런 자금 조달 계획을 위태롭게 할 수 있다”고 지적했다.
지난달 초 워너브러더스 이사회는 자사를 인수하는 제안에 대한 경쟁 입찰에서 넷플릭스를 거래 대상으로 낙점했다.
당초 넷플릭스보다 먼저 인수에 나섰던 파라마운트는 경쟁에서 밀리자 적대적 인수·합병 개시를 선언하고 워너브러더스 주주들을 상대로 주당 현금 30달러에 주식 공개매수를 시작했다.
이에 워너브러더스 이사회는 파라마운트의 제안이 넷플릭스 조건보다 낫지 않고 자금 조달 방안도 우려된다며 거부한다는 입장을 밝혔고, 다시 파라마운트 측은 데이비드 엘리슨 최고경영자(CEO)의 부친인 래리 엘리슨 오라클 회장이 인수 자금의 일부인 404억달러를 개인 보증 형태로 제공하기로 했다는 내용의 수정안을 냈다.
미 언론은 파라마운트 측이 수정안에서 인수 가격을 올리지 않은 것도 워너브러더스 이사회의 마음을 돌리지 못한 요인 중 하나라고 전했다.
한편 넷플릭스는 이날 워너브러더스 이사회의 결정을 환영한다는 성명을 냈다.
넷플릭스는 “독립적인 재무·법률 자문사와의 포괄적이고 엄격한 검토 과정을 거친 뒤, 워너브러더스 이사회는 넷플릭스와의 거래가 주주들에게 최선의 이익이 된다는 결론을 재확인했다”고 강조했다.
넷플릭스는 또 인수·합병 신고서를 당국에 제출했으며, 미 법무부 및 유럽위원회를 포함한 반독점 당국과 협의 중이라고 밝혔다.
